تحلیل بازار ارز دیجیتال
تحلیل قیمت سولانا (SOL)؛ آیا زمان خرید در کف ۱۲۵ دلار فرا رسیده است؟
- Dec 22, 2025
- 5 دقیقه :زمان خواندن
فهرست محتوا
بازار ارزهای دیجیتال در روزهای پایانی سال ۲۰۲۵ با نوسانات قابل توجهی روبرو شده است. سولانا (SOL) که در سپتامبر امسال موفق به ثبت سقفهای جدید در محدوده ۲۵۵ دلار شده بود، اکنون وارد یک فاز اصلاحی عمیق شده و در محدوده ۱۲۵ دلار معامله میشود. برای بسیاری از تریدرها و سرمایهگذاران ایرانی، سوال اصلی این است: آیا این اصلاح قیمتی یک فرصت طلایی برای خرید در کف (Buying the Dip) محسوب میشود یا باید منتظر سطوح پایینتر باشیم؟
در این مقاله تحلیلی، با بررسی دقیق دادههای درونشبکهای (On-chain)، وضعیت تکنیکال نمودار و اخبار فاندامنتال مانند وضعیت ETFهای سولانا، به این پرسش پاسخ میدهیم.
بررسی وضعیت فاندامنتال: سولانا فراتر از قیمت
قبل از اینکه سراغ نمودار برویم، باید ببینیم در اکوسیستم سولانا چه میگذرد. طبق دادههای DeFiLlama، ارزش کل قفل شده (TVL) شبکه سولانا اگرچه نسبت به اوج ۱۲ میلیارد دلاری ماه سپتامبر کاهش یافته، اما همچنان بالای ۸ میلیارد دلار تثبیت شده است. این نشان میدهد که با وجود ریزش قیمت توکن SOL، نقدینگی به طور کامل از شبکه خارج نشده است.
تاثیر ETFها و آپدیت Firedancer
سال ۲۰۲۵ سال مهمی برای پذیرش نهادی سولانا بود. تایید ETFهای اسپات سولانا در اوایل سال، جریان سرمایه سازمانی را به سمت این دارایی روانه کرد. علاوه بر این، پیادهسازی کامل کلاینت اعتبارسنجی Firedancer، مقیاسپذیری شبکه را به طرز چشمگیری افزایش داده و نگرانیها بابت قطعی شبکه (Outage) را تقریبا به صفر رسانده است. این عوامل فاندامنتال نشان میدهند که قیمت فعلی میتواند یک تخفیف جذاب برای سرمایهگذاران بلندمدت (HODLers) باشد.
تحلیل تکنیکال سولانا (SOL) - تایمفریم روزانه
اکنون بیایید نگاهی دقیق به چارت قیمت بیندازیم. قیمت SOL در حال حاضر در یک کانال نزولی کوتاه مدت قرار دارد و به سطح حمایت کلیدی ۱۲۰ تا ۱۲۵ دلار رسیده است. این ناحیه در اوایل سال ۲۰۲۵ نقش یک مقاومت سرسخت را ایفا میکرد و اکنون پس از شکست، به یک سطح حمایتی معتبر تبدیل شده است (تکنیک تبدیل سطح یا SR Flip).
اندیکاتورها چه میگویند؟
شاخص قدرت نسبی (RSI) در تایمفریم روزانه به نزدیکی عدد ۳۵ رسیده است که نشاندهنده شرایط فروش هیجانی است. معمولاً وقتی RSI به این سطوح میرسد، احتمال یک پولبک (Pullback) صعودی یا حداقل رنج زدن قیمت (Consolidation) افزایش مییابد. همچنین قیمت پایینتر از میانگین متحرک ۵۰ روزه (EMA 50) قرار دارد که نشاندهنده قدرت خرسها در کوتاهمدت است، اما فاصله زیاد قیمت با این میانگین متحرک میتواند سیگنالی برای بازگشت قیمت به سمت میانگین باشد.
| نوع سطح | قیمت (دلار) | توضیحات تکنیکال |
|---|---|---|
| حمایت اول (Critical) | 120 - 125 | ناحیه تقاضای ماژور و محل تلاقی فیبوناچی اصلاحی ۰.۶۱۸ |
| حمایت دوم (Psychological) | 98 - 100 | کف روانی و محدوده لیکویید شدن پوزیشنهای لانگ سنگین |
| مقاومت اول | 140 - 142 | سقف کانال نزولی و مقاومت استاتیک کوتاهمدت |
| مقاومت دوم | 175 | ناحیه عرضه مهم و میانگین متحرک ۲۰۰ روزه |
سناریوهای پیش روی قیمت سولانا
با توجه به شرایط فعلی بازار، دو سناریوی اصلی برای سولانا در هفتههای آینده قابل تصور است:
۱. سناریوی صعودی (Bullish): بازگشت از حمایت ۱۲۵ دلار
اگر خریداران (Bulls) بتوانند سطح ۱۲۵ دلار را حفظ کنند و شاهد تشکیل یک کندل برگشتی (Reversal Candle) قدرتمند در تایمفریم روزانه باشیم، قیمت میتواند ابتدا تا ۱۴۰ دلار و سپس تا ۱۷۵ دلار رشد کند. شکست خط روند نزولی فعلی (Breakout) تاییدیه اصلی برای ورود به پوزیشنهای لانگ خواهد بود.
۲. سناریوی نزولی (Bearish): شکست حمایت و ریزش بیشتر
در صورتی که فشار فروش ادامه یابد و قیمت با یک کندل پرقدرت زیر ۱۲۰ دلار بسته شود (Close)، الگوی خرسی تایید شده و قیمت میتواند تا سطح روانی ۱۰۰ دلار ریزش کند. در این صورت، لیکویید شدن پوزیشنهای لانگ شتاب ریزش را بیشتر خواهد کرد.
استراتژی معاملاتی پیشنهادی (Setup)
برای تریدرهایی که به دنبال شکار قیمت در کف هستند، ستاپ زیر میتواند جذاب باشد. توجه کنید که مدیریت سرمایه و رعایت حد ضرر در شرایط پرنوسان فعلی الزامی است.
• نقطه ورود (Entry): پله اول در ۱۲۵ دلار، پله دوم در صورت مشاهده کندل تثبیت روی ۱۲۲ دلار.
• حد ضرر (Stop Loss): بسته شدن کندل ۴ ساعته زیر ۱۱۵ دلار (تثبیت شکست).
• تارگتها (TP): تارگت اول ۱۴۰ دلار (سیو سود ۵۰ درصد)، تارگت دوم ۱۷۵ دلار.
نکته مهم: اگر قیمت به تارگت اول رسید، حتماً استاپ لاس خود را به نقطه ورود منتقل کنید (ریسک فری کردن) تا در صورت بازگشت بازار، سرمایه شما حفظ شود.
مقایسه سولانا با رقبا در دسامبر ۲۰۲۵
برای درک بهتر جایگاه فعلی سولانا، بد نیست نگاهی به عملکرد آن در مقایسه با اتریوم داشته باشیم. طبق گزارشهای اخیر Messari، سولانا همچنان در زمینه حجم تراکنشهای روزانه (TPS) و هزینه گس فی، برتری مطلق دارد که آن را به بستری ایدهآل برای میمکوینها و پروژههای DePIN تبدیل کرده است.
| شاخص | سولانا (SOL) | اتریوم (ETH) |
|---|---|---|
| قیمت فعلی | ~$125 | ~$3,800 |
| میانگین کارمزد | زیر ۰.۰۰۱ دلار | ۲ تا ۵ دلار (L1) |
| وضعیت TVL | ~۸.۵ میلیارد دلار | ~۶۵ میلیارد دلار |
| ترند اصلی | اصلاحی (نزولی کوتاهمدت) | رنج (تثبیت) |
نتیجهگیری: آیا سولانا بخریم؟
سولانا در دسامبر ۲۰۲۵ روی لبه تیغ حرکت میکند. از نظر تکنیکال، محدوده ۱۲۵ دلار یک سنگر حمایتی بسیار مهم است که از دست دادن آن میتواند دردناک باشد. اما از دیدگاه فاندامنتال، رشد اکوسیستم، پروژههای فعال و زیرساختهای بهبود یافته، نویدبخش آیندهای روشن هستند.
اگر دیدگاه میانمدت یا بلندمدت دارید (HODL)، خرید پلهای در این قیمتها منطقی به نظر میرسد. اما اگر تریدر کوتاهمدت هستید، پیشنهاد میکنیم منتظر تاییدیه کندل روزانه یا شکست مقاومت ۱۴۰ دلار بمانید تا گرفتار نوسانات فیک (Fakeout) نشوید. مثل همیشه، مدیریت ریسک را فراموش نکنید.
