تحلیل تکنیکال
تحلیل بیت کوین؛ بررسی روند ۹۰ هزار دلاری و نقاط ورود کمریسک
- Jan 12, 2026
- 5 دقیقه :زمان خواندن
فهرست محتوا
بررسی وضعیت کلی بازار: بازگشت بیت کوین به کانال ۹۰ هزار دلار
بازار ارزهای دیجیتال در ژانویه ۲۰۲۶ با نوسانات قابل توجهی همراه بوده است. بیت کوین پس از یک اصلاح قیمتی (Correction) سنگین که باعث ترس شدید در بازار شده بود، اکنون موفق شده است سطح روانی و کلیدی ۹۰,۰۰۰ دلار را پس بگیرد. این حرکت صعودی باعث شده تا شاخص ترس و طمع (Fear & Greed Index) از ناحیه «ترس» خارج شده و به محدوده خنثی (حدود ۴۴) بازگردد. اما سوال اصلی تریدرها این است: آیا این یک بولران (Bull Run) جدید است یا صرفاً یک پولبک (Pullback) برای ریزش بیشتر؟
بر اساس دادههای اخیر CoinMarketCap، قیمت بیت کوین در حال حاضر در محدوده ۹۰,۰۰۰ تا ۹۲,۰۰۰ دلار در نوسان است. تثبیت قیمت در بالای این ناحیه برای ادامه روند صعودی حیاتی است. نهنگها (Whales) در حال انباشت مجدد هستند و ورودی سرمایه به ETFهای اسپات نیز پس از خروج سرمایه در اواخر ۲۰۲۵، دوباره مثبت شده است.
تحلیل تکنیکال بیت کوین (تایمفریم روزانه و ۴ ساعته)
در تحلیل تکنیکال، اولین نکتهای که جلب توجه میکند، واکنش قیمت به سطح حمایتی ۸۸,۰۰۰ دلار است. این سطح قبلاً به عنوان مقاومت عمل میکرد و اکنون تبدیل به یک سطح حمایت (Support) معتبر شده است. کندلهای روزانه نشاندهنده کاهش فشار فروش هستند، اما هنوز کندل تثبیت (Confirmation Candle) قدرتمندی برای شکست سقفهای بالاتر ندیدهایم.
سطوح کلیدی حمایت و مقاومت
برای مدیریت ریسک و تعیین نقاط ورود و خروج، باید سطوح زیر را به دقت زیر نظر داشته باشید:
۱. حمایت ماژور (۸۸,۰۰۰ - ۸۵,۰۰۰ دلار): این ناحیه، دژ مستحکم خریداران است. اگر قیمت این سطح را از دست بدهد، احتمال ریزش تا ۷۵,۰۰۰ دلار و لیکویید شدن پوزیشنهای لانگ بسیار زیاد است.
۲. مقاومت داینامیک (۹۴,۰۰۰ - ۹۵,۰۰۰ دلار): میانگین متحرک ۵۰ روزه در این محدوده قرار دارد. شکست (Breakout) معتبر از این ناحیه، مسیر را برای تارگت ۱۰۰,۰۰۰ دلار هموار میکند.
۳. سقف تاریخی (ATH): محدوده ۱۲۵,۰۰۰ دلار که در سال ۲۰۲۵ ثبت شد، همچنان هدف نهایی برای هودلرها در میانمدت است.
سناریوهای معاملاتی و نقاط ورود کمریسک
با توجه به اینکه بازار در حال «رنج زدن» (Consolidation) است، ترید کردن نیاز به صبر دارد. نباید دچار فومو (FOMO) شوید و در سقفهای قیمتی وارد معامله شوید.
استراتژی برای پوزیشن لانگ (Long Position)
بهترین سناریو برای خریداران، خرید در کف (Buying the Dip) در صورت پولبک به ناحیه ۸۸,۵۰۰ تا ۸۹,۰۰۰ دلار است. در این نقطه ورود، حد ضرر (Stop-Loss) باید زیر ۸۵,۰۰۰ دلار تنظیم شود تا ریسک به ریوارد مناسبی داشته باشید. تارگت اول شما ۹۴,۰۰۰ دلار و تارگت دوم ۹۸,۰۰۰ دلار خواهد بود. اگر قیمت با قدرت ۹۵,۰۰۰ دلار را شکست، میتوانید در پولبک به این سطح نیز وارد پوزیشن خرید شوید.
استراتژی برای پوزیشن شورت (Short Position)
اگر بیت کوین نتواند مقاومت ۹۴,۵۰۰ دلار را بشکند و شاهد کندلهای برگشتی (مانند پینبار نزولی) باشیم، میتوان با حجم کم وارد پوزیشن شورت شد. تارگت این معامله محدوده ۹۰,۰۰۰ دلار است. توجه کنید که روند کلی در تایمفریم هفتگی هنوز صعودی است، بنابراین «شورت گرفتن» خلاف جهت روند اصلی پرریسک محسوب میشود.
دادههای آنچین: نهنگها چه میکنند؟
تحلیلهای وبسایت Glassnode نشان میدهد که بیش از ۴.۶ میلیون بیت کوین که در کیف پولهای راکد (Dormant) بودند، اخیراً فعال شدهاند. این موضوع میتواند دو جنبه داشته باشد: یا نهنگها در حال انتقال دارایی به صرافیها برای فروش هستند، یا در حال جابجایی برای امنیت بیشتر (OTC). اما نکته مثبت اینجاست که میزان خروجی بیت کوین از صرافیها در هفته اول ژانویه ۲۰۲۶ افزایش یافته است که نشانه «هودل» کردن توسط سرمایهگذاران سازمانی است.
مقایسه عملکرد بیت کوین با آلتکوینها در ژانویه ۲۰۲۶
در حالی که بیت کوین در حال رنج زدن است، برخی آلتکوینها مانند اتریوم و سولانا حرکات متفاوتی نشان دادهاند. جدول زیر وضعیت فعلی این ارزها را مقایسه میکند:
| ارز دیجیتال | قیمت فعلی (تقریبی) | سطح حمایت کلیدی | روند کوتاهمدت |
|---|---|---|---|
| بیت کوین (BTC) | $92,000 | $88,000 | خنثی / صعودی ضعیف |
| اتریوم (ETH) | $3,100 | $3,000 | تلاش برای بریکاوت |
| سولانا (SOL) | $140 | $120 | نوسانی (تثبیت) |
تاثیر اخبار اقتصاد کلان بر قیمت بیت کوین
یکی از دلایل اصلی نوسان (Volatility) اخیر، تنشهای سیاسی در ایالات متحده و اخبار مربوط به فدرال رزرو است. جروم پاول اخیراً در مورد فشارهای سیاسی صحبت کرده که باعث ایجاد نااطمینانی در بازارهای ریسکی شده است. همچنین دادههای تورمی (CPI) که قرار است به زودی منتشر شود، میتواند محرک بعدی برای پامپ یا دامپ قیمت باشد. تریدرهای حرفهای پیشنهاد میکنند در زمان انتشار این اخبار، پوزیشنهای خود را ریسک فری (Move SL to Breakeven) کنند.
جمعبندی: آیا زمان خرید فرا رسیده است؟
بیت کوین در ژانویه ۲۰۲۶ در یک نقطه تصمیمگیری مهم قرار دارد. اگر شما یک سرمایهگذار بلندمدت (هودلر) هستید، خرید پلهای در ناحیه ۸۸,۰۰۰ تا ۹۰,۰۰۰ دلار منطقی به نظر میرسد. اما اگر تریدر کوتاهمدت هستید، پیشنهاد میشود منتظر کندل تثبیت بالای ۹۵,۰۰۰ دلار بمانید یا در کفهای قیمتی با رعایت دقیق حد ضرر وارد شوید.
بازار کریپتو همیشه پر از فرصت است، به شرطی که مدیریت سرمایه را فراموش نکنید و اسیر هیجانات زودگذر نشوید. سطوح حمایت و مقاومت ذکر شده در این تحلیل را روی چارت خود علامتگذاری کنید و منتظر تریگر (Trigger) مناسب برای ورود باشید.
